Экономика/ Финансовое
отношение
Тен Наталья Юрьевна
магистрант КазЭУ им. Рыскулова,
Алматы, Казахстан.
Мировые финансы возникли в результате, с одной стороны, распространения финансовых отношений на мирохозяйственные связи, а с другой — явились следствием появления и развития финансовой подсистемы мировой экономики. Совокупность концепций, категорий и методов формализации платежных балансов, текущих курсов обмена валют, неуравновешенных платежных балансов и техники их выравнивания в условиях различных международных денежных систем получила название финансовой теории мировой экономики [1].
Мировые финансы представляют собой совокупность финансовых систем мира, т. е. финансовых ресурсов всех стран с их финансовыми организациями, международных организаций и международных финансовых центров мира, всех организаций легального бизнеса и всего населения Земли, превышающего, как известно, 6 млрд. чел.[2]
Однако чаще используется менее широкое толкование мировых финансовых ресурсов как ресурсов, используемых в международных экономических отношениях, т. е. в отношениях между резидентами и нерезидентами.
Под мировыми или международными финансами подразумеваются характеристика, исследование рынка ценных бумаг, деятельность банковской системы, функционирование валютных рынков, рынков золота и т.п.
Как считают многие экономисты, международные финансы есть продолжение и развитие категории "финансы", а следовательно, и логически связанных с ними категорий "государственный бюджет", "бюджетный процесс", "налоги", "государственный кредит"[3].
Во-первых, мировые финансы дают представление о финансовой сфере в мировом масштабе, охватывая международные финансовые рынки, международную банковскую деятельность, международные финансы корпораций, управление портфелями ценных бумаг и связи между ними.
Международные финансовые рынки Международное банковское дело
Мировая
Международные
портфельные инвестиции
Финансы
международных корпораций
Рисунок 1. Пять основных составляющих мировых финансов[4]
Во - вторых, мировые финансы объясняют взаимодействие финансовых операций на мировом уровне.
В третьих, мировые финансы полностью анализируют финансовую деятельность на макро- и микроуровне. На микроуровне особое внимание уделяется детальному изучению финансов корпораций, финансовых рынков, банковских операций, управления портфелями ценных бумаг. В то же время внимательно изучается финансовая деятельность на макроуровне, так как для понимания сущности управления мировой финансовой деятельностью и финансовыми рынками необходимо составить более общее представление.
В четвертых, мировые финансы предполагают непрерывность процесса международных финансовых операций и его постоянные изменения. В последние годы международные финансовые операции стали силой, преобразующей финансовые системы отдельных стран и связи между финансовыми системами этих стран. Сфера мировых финансов стала важным источником разработки новых финансовых концепций. В свою очередь это способствовало интеграции региональных финансовых рынков. Например, развитие рынка еврооблигаций повлияло не только на европейские рынки ценных бумаг, но и на внутренние финансовые рынки США и Японии.
Мировая финансовая среда стремительно менялась в течение последних десятилетий. Эти изменения подразумевают рост рынка евровалюты, развитие общего европейского рынка, усиления роли ТНК, международные финансовые кризисы, ряд нефтяных кризисов, международный кризис задолженностей, распад коммунистической системы в России и странах Восточной Европы и переход к рыночной экономике.
В мире стало усиленно развиваться движение международных капиталов. Частично эти перемены стали результатами колебаний темпов роста отдельных государств. В течение последних лет международные потоки капиталов в США постоянно увеличивались. Этот рост способствовал глобализации финансовых рынков ведущих международных центров. Более тесные взаимосвязи между международными центрами произвели финансовую революцию, суть которой состоит в увеличении числа и роли финансовых институтов, финансовой интеграции и быстром темпе разработки новых финансовых методов. Эти перемены ставят в 90-е годы новые задачи перед правительствами, предприятиями, финансовыми институтами, международными организациями.
МВФ играет решающую роль в мировых финансах. Во-первых, он должен действовать с целью поддержания жизнеспособной международной системы платежей. Во-вторых, он должен выбирать соответствующую политику в отношении стран, нуждающихся в кредитах, и выполнять координирующие функции в финансовой политике стран-участниц.
Мировая денежная система выполняет те же функции, что и денежная система страны.
Денежная система отдельной страны функционирует успешно без инфляций. Инфляция- это особенно серьёзная проблема, угрожающая выполнению функций денежной системы страны. При высоких темпах инфляции в США доллар не сохранит устойчивой покупательной способности, и не будет выступать как соответствующий стандарт отложенных платежей.
Мировая денежная система действует аналогично денежной системе отдельных стран.
Мировая денежная система выполняет аналогичные основные функции, а именно осуществляет платежи для покрытия сделок, обеспечивает устойчивую единицу стоимости и стандарт отложенных платежей. Основным отличием мировой денежной системы является то, что международные платежи обычно предполагают наличие операций с иностранной валютой минимум для одной из сторон, участвующих в сделке. Операции с иностранной валютой обычно совершаются на рынке иностранной валюты.
Для успешного функционирования мировой денежной системы можно выделить следующие требования:
1.Обеспечение ликвидности. Это условие предполагает наличие официальных резервов у правительств стран, участвующих в международной торговле. Оно также требует стимулов для того, чтобы коммерческие банки, которые действуют в качестве дилеров, торгующих иностранной валютой, имели достаточные её резервы для удовлетворения потребностей частного сектора.
2.Действие механизма
выравнивания (регулирования). Эта цель требует того, чтобы:
отдельные страны проводили экономическую и финансовую политику, способствующую
поддержанию сбалансированной международной системы платежей; финансовые
механизмы обеспечивали регулирование платежного баланса; правительства
содействовали сохранению равновесия на рынках иностранной валюты.
3.Уверенность в международной
денежной системе. Если фирмы и инвесторы частного сектора будут уверены в
том, что правительство проводит политику, ведущую к сбалансированной
международной системе платежей, они будут испытывать доверие к системе.
Международные организации, такие как МВФ, стараются способствовать проведению
такой политики правительствами. В дополнение к этому правительства
предпринимают совместные усилия для внушения доверия к существующей системе. В
послевоенный период уверенность в мировой денежной системе ассоциировалась с
положением доллара США, который играет важнейшую роль в системе. Высокие темпы
инфляции в США подрывают доверие к доллару. Это вынудило ведущие центральные
банки прекратить обратимость долларов в другие валюты по фиксированным обменным
курсам [5].
Литература
1.
Мировая экономика / Под
ред. Николаевой И.П. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004, С. 7.
2.
Киреев А. П.
Международная экономика. – М.: Международные отношения, 1998, Ч. 1, С. 65.
3. Жук И.Н., Киреева Е.Ф., Кравченко В.В.
Международные финансы: Учеб. пособие / Под общ. ред. И.Н. Жук. — Мн.: БГЭУ, 2001. — с. 8-9.
4.
Максимо
В.Энг,Френсис А.Лис, Лоуренс Дж. Мауер
Мировые Финансы.пер.с англ., М.:ОООИздательско-консалтинговая компания
"ДеКА",1998.- с.37
5.
Максимо
В.Энг,Френсис А.Лис, Лоуренс Дж. Мауер
Мировые Финансы.пер.с англ.,-М.:ООО Издательско-консалтинговая компания
"ДеКА",2008.- с.39-42.