Экономические науки/2. Финансы и банковское дело
К.е.н,
доцент Борисюк О.В.
Студент
інституту економіки та менеджменту Давидович А.В.
Східноєвропейський
національний університет імені Лесі Українки, Україна
СТРАХУВАННЯ ЛІЗИНГУ В УКРАЇНІ
При здійсненні лізингових операцій
не варто забувати, що їм притаманні певні
(часто вельми специфічні) ризики для всіх учасників. З урахуванням природи лізингу можна виокремити: ризики, що
стосуються вибору предмета лізингу; ризики, пов'язані з постачанням предмета
лізингу; ризики, пов'язані з втратою лізингоодержувачем платоспроможності в
період виконання договору лізингу; ризики, пов'язані з ліквідністю предмета
лізингу і предметів забезпечення операції; ризики, пов'язані з формуванням
портфеля договорів лізингової компанії [3, с. 42].
Для мінімізації ризиків при
реалізації лізингового проекту варто застосовувати страхування, при цьому
страхувальником має виступати лізингова компанія. Це дозволить:
- підвищити страхове покриття;
- впорядкувати документооборот;
- гнучко управляти вартістю
лізингового продукта.
Крім переваг, страхування ризиків
лізингових угод має й певні недоліки:
- страхові платежі збільшують
фінансове навантаження на лізингоодержувача;
- звужується коло потенційних
клієнтів лізингоодержувача;
- породжується відома суперечність
ризику і прибутковості, виражену коефіцієнтом Шарпа.
Цікавим є російський досвід, де
законодавство деталізувало ризики лізингових угод, які підлягають страхуванню.
До них належать:
- ризик втрати (загибелі),
недостачі чи пошкодження майна;
- ризик відповідальності за
зобов'язаннями, які виникають унаслідок спричинення шкоди життю, здоров'ю або
майну інших осіб;
- ризик збитків від
підприємницької діяльності через порушення господарюючими суб'єктами своїх
зобов'язань або зміни умов діяльності через незалежні від них обставини,
зокрема ризик неотримання очікуваних доходів.
Для страхового ринку види
страхування, які супроводжують реалізацію лізингових проектів, є достатньо
традиційними, але значна вартість майна,що передається у лізинг, часто вимагає
використання механізму перестрахування.
Враховуючи вищевикладене,
комплексне страхування процесу лізингу можна здійснювати із захистом учасників
на всіх основних стадіях виконання договору, яке включає майнове, особисте
страхування та страхування відповідальності.
Майнове страхування включає:
страхування транспортних засобів; страхування обладнання від поломок;
страхування постачальника від недотримання умов і термінів виконання фінансових
зобов'язань контрагента за договором постачання; страхування банку, що кредитує
операцію, від недотримання умов і термінів виконання зобов'язань контрагентом
за договором; страхування лізингодавця від недотримання умов і термінів
виконання фінансових зобов'язань лізингоодержувачем, а також від його
неплатоспроможності; страхування лізингоодержувача від недотримання умов
виконання зобов'язань лізингодавцем.
Страхуються такі договори лізингу,
за яким лізингоодержувач отримує будь-які елементи основних фондів для
підприємницької діяльності, крім земельних ділянок та інших природних об'єктів,
на термін, приблизно рівний терміну амортизації цього майна.
Особисте страхування в лізингових
проектах здійснюється в частині страхування життя або втрати працездатності
власника, керівника підприємства - лізингоодержувача або особи, яка приймає
ключові рішення, неспроможність яких виконувати свої обов'язки викликають
ризики лізингового проекту. Цей вид страхування лише набирає популярності в
Україні. Страхове відшкодування за такими договорами страхування отримує
лізингодавець або банк, який фінансує лізинговий проект. Воно дорівнює, як
правило, розміру лізингових платежів.
Страхування цивільної
відповідальності лізингоодержувача при використанні предмету лізингу є однією з
умов його стабільної діяльності. У цілому в Україні ця галузь страхування
розвинена досить слабко і представлена в основному обов'язковим страхуванням
цивільно-правової відповідальності власників транспортних засобів. На Заході
страхування лізингу розвивається іншим шляхом: у підприємств застраховані не
тільки всі основні засоби і відповідальність за їх використання, а й при придбанні
об'єктів за лізинговою угодою страховик автоматично надає клієнтові їхнє
страхове покриття в межах певної суми [1, с. 77].
Отже, на сьогодні страхування
лізингових ризиків є гарантією виконання сторонами взятих на себе зобов'язань.
Зрозуміло, що збільшення розміру лізингових платежів, обумовлене страхуванням,
звужує ринок, проте у будь-якому випадку слід розглядати страхування як
найбільш ефективний і недорогий інструмент ризиків.
1. Клапків М.С. Страхування фінансових ризиків. –
Тернопіль: Економічна думка, Карт-бланш, 2009. – 570 с.
2.Логутова Т.Г., Остроушко А.В.,
Альошин В.О. Нормативно-економічні принципи стимулювання міжнародних
лізингових операцій / Т. Г.
Логутова // Актуальні проблеми
економіки.– 2010.– №3. – С. 38–44.
3. Івашин В. В. Фінансовий лізинг і його роль у
матеріально-технічному забезпеченні АПК / В. В. Івашин // Економіка АПК. -
2003. - № 2. - С. 42-44.
4. Регіональна програма комплексної модернізації та
техніко-технологічного оновлення агропромислового виробництва Волині на
2011-2013 роки .-Електронний ресурс. –
Режим доступу: http://volynrada.gov.ua/session/4/10.