Экономические науки/3. Финансовые отношения

Студент Жукович Т.П.
Полесский государственный университет, Беларусь
Руководитель Онищук А.В.

Современное состояние и перспективы развития факторингового кредита в экономике

Республики Беларусь

Рынок факторинговых услуг в Республике Беларусь начал развиваться сравнительно недавно. В национальном законодательстве факторинговые операции закреплены в 1995г. (Порядок проведения факторинговых операций в Республике Беларусь от 18.09.95г. №605). Белорусские банки столкнулись с полным отсутствием практического опыта в данной области, научной и методической литературы, невозможностью доступа в современным факторинговым технологиям, широко используемым в странах с развитой рыночной экономикой. Эти факторы привели к неправильному понимаю экономической сущности факторинга и к низкому качеству факторинговых услуг. В основном факторинговые операции сводились к краткосрочному банковскому кредитованию или к дисконтным операциям.

Согласно Банковскому кодексу Республики Беларусь, факторинг – финансирование под уступку денежного требования, при котором одна сторона (фактор) обязуется другой стороне (кредитору) вступить в денежное обязательство между кредитором и должником на стороне кредитора путем выплаты кредитору суммы денежного обязательства должника с дисконтом, другими словами, факторинг - это кредитование оборотного капитала предприятия-поставщика, при котором происходит переуступка банку неоплаченных долговых требований, возникающих между производителями и потребителями в процессе реализации товара. Исполнение обязательств по договору факторинга может быть обеспечено путем залога, поручительства, гарантии и другими способами. Главная задача факторинга – дать немедленные дополнительные финансы, а не выслеживать должников [2].

В настоящее время качественное факторинговое обслуживание может оказать поддержку отечественным субъектам хозяйствования: содействовать развязке неплатежей, повышению конкурентоспособности отечественных товаров, укреплению финансового положения. Но при осуществлении факторинговых операций банки и предприятия сталкиваются с проблемами:

1) Проблемы, связанные с несовершенным законодательным регулированием (ограничение применения операций международного факторинга, не разработан механизм регресса, отсутствие единого подхода при отнесении данной сделки к кредитным, дисконтным и прочим банковским операциям и другие);

2) Проблемы, связанные с деятельностью отечественных предприятий (неустойчивое финансовое положение, низкая конкурентоспособность отечественных товаров на внутреннем и международном рынках, применение бартерных сделок в расчетах, низкий уровень развития малого бизнеса и другие);

3) Проблемы, связанные с деятельностью банков (сложности при получении факторинга, не обеспеченного залогом, недостаточное развитие маркетинга факторинговых услуг, нехватка средств для внедрения современных технологий факторингового обслуживания клиентов, сложности в оценке и принятии кредитных рисков, отсутствие информационной системы о платежеспособности белорусских предприятий и их взаимодействии с кредитными организациями).

В результате вышеперечисленные проблемы привели к недостаточно высокому уровню развития рынка факторинговых услуг в Республике Беларусь.

Сегодня данный вид деятельности является лицензируемым и осуществлять его вправе только коммерческие банки, что обусловлено такими факторами, как: недостаточность опытного персонала, отлаженной технологии, высококлассного программного обеспечения для обслуживания факторинговых операций специализированными фирмами. В мировой практике операции факторинга оказывают специализированные факторинговые фирмы [1, c. 156].

Наиболее перспективной сферой применения факторинговых операций как в Республике Беларусь, так и за рубежом является производство продуктов питания или товаров повседневного спроса, что определяется высокой ликвидностью данного вида товаров и их низкой оборачиваемостью. Для поставщика товаров использование факторинговых операций позволит увеличить спрос на товары и объем продаж, повысить конкурентоспособность товаров, создать для покупателей выгодные условия для сотрудничества (на условиях отсрочки платежа), следовательно, данные выгоды позволят покупателю эффективно использовать оборотные средства в интересах производства, а не отвлекать их на погашение долга [5, c. 137].

Среди перспективных и активно развивающихся областей применения факторинга в Республике Беларусь выступает также сфера услуг. Белорусские предприятия, специализирующиеся в сфере услуг, обратившись к услугам банка по предоставлению полного набора факторинговых услуг, могут получить ряд экономических преимуществ: ускорить оборачиваемость средств путем заблаговременной реализации долговых требований, упростить структуру баланса, сократить бухгалтерские, административные и иные расходы, связанные с взиманием дебиторских задолженностей, получением банковского кредита. Все выгоды от использования факторинга способствуют укреплению позиций компаний-поставщиков на высококонкурентном рынке услуг путем использования полученных дополнительных оборотных средств в целях увеличения объема продаж [6, c. 40].

Для белорусских предприятий дополнительным стимулом использования факторинга в своей деятельности выступает возможность отнесения затрат по факторинговым операциям на себестоимость, что регламентируется Положением по составу затрат, включаемых в себестоимость продукции (работ, услуг), утвержденным Министерством экономики Республики Беларусь, от 26.01.1998г. № 19-12/ 397 (с изменениями и дополнениями по состоянию на 5 декабря 2007 года), а при использовании в качестве источника финансирования банковского кредита предприятие не получает такого рода выгоды согласно законодательству.

Существенным преимуществом факторинга перед банковским кредитом для поставщика выступает также отсутствие со стороны банка – фактора контроля за целевым использованием средств, переданных банком кредитору в качестве оплаты за поставленный товар (услугу).

Преимущества для банков, осуществляющих факторинговое обслуживание клиентов, – факторинг является высокодоходной операцией, позволяющей получать не только дополнительный доход, но и увеличивать количество своих клиентов путем осуществления их комплексного обслуживания на финансовом рынке. В свою очередь, обслуживание предприятий, связанных между собой торговыми отношениями, в одном банке способствует уменьшению случаев неплатежей, задержек платежей и в целом приводит к укреплению платежной дисциплины и устойчивости банков, что немаловажно для белорусской экономики.

Сдерживающими факторами применения факторинга в Беларуси выступают низкая платежеспособность субъектов хозяйствования, достаточно низкий общий уровень финансовой культуры потенциальных кредиторов и должников и падение уровня деловой активности [4, c. 129].

Однако, учитывая высокую потребность субъектов хозяйствования экономики Беларуси в факторинговом обслуживании, выгоды и преимущества, приобретаемые от данного вида операций, можно ожидать интенсивное развитие факторинга в Беларуси при выполнении ряда условий и внесении коррективов в существующий механизм проведения данной операции.

Так, необходимыми основаниями для успешного развития факторинговых операций в Беларуси является доработка и приведение в соответствие нормативных документов, регламентирующих проведение факторинга; создание условий для эффективного применения данного вида операций как банкам - факторам, так и поставщикам и покупателям [3, 294].

Таким образом, оценивая факторинг с точки зрения открываемых им возможностей в сложившихся экономических условиях в Республике Беларусь его можно считать важным инструментом современного менеджмента, особенно в отношении финансирования и руководства предприятием, управления экономическими рисками.

Литература:

1) Лизинг и кредит. –М.: Ист- Сервис, 2004. – 453 с.

2) Белинвестбанк [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.belinvestbank.by/corporate-clients/credits/factoring.php. - Дата доступа: 16.04.2015.

3) Кредиты, инвестиции/Под рук. А.Г. Куликова.–М.:Приор, 2001. – 213 с.

4) Панова Г.С. Анализ финансового состояния коммерческого банка. –М.:Финансы и статистика, 2004. –396 с.

5) Носкова И.Я., Максимова Л. М. Международные экономические отношения. –М.:ЮНИТИ, 2004 –198 с.