Экономические науки/2. Экономика предприятия

Магістр спец. «Облік і аудит» ФЕБіК, Кулінська Є.В.

Одеська національна академія харчових технологій,Україна

Теоретичні аспекти фінансового аналізу

виробничих запасів на підприємстві

Фінансовий аналіз слугує інструментом за допомогою якого можливо об’єктивно оцінити внутрішні і зовнішні відносини аналізованого об’єкта, а потім за його результатами прийняти обґрунтовані рішення.

Фінансовий аналіз виробничих запасів є важливим елементом загального фінансового стану підприємства. Велика кількість виробничих запасів може свідчити про спад активності підприємства. Нестача виробничих запасів являється негативним впливом на фінансовий стан підприємства, оскільки скорочується виробництво продукції через простої та зменшується сума прибутку.

Питаннями фінансового аналізу виробничих запасів займались такі сучасні вчені як Крамаренко Г.О., Чорна О.Є. , Салига С.Я., Дацій Н.В., Корецька С.О., Нестеренко Н.В., Салига К.С., Цал-Цалко Ю.С. , Тарасенко Н.В.. Вагнер І.М., Мних Є.В. Барабаш Н.С. та інші.

Крамаренко Г.О. та Чорна О.Є. основу увагу при вивчені величини і структури запасів приділяють виявленню тенденцій зміни таких елементів: виробничі запаси, незавершене будівництво, готова продукція і товари. У процесі аналізу стану запасів, дані вчені пропонують встановити забезпеченість підприємства нормальними перехідними запасами сировини і матеріалів та виявити зміни і непотрібні запаси. Для характеристики стану запасів необхідно порівняти фактичні залишки за аналізований період з нормативом, розрахованим на підприємстві [1].

Для дослідження динаміки запасів у взаємозв’язку із зміною обсягу виробництва, цін і масштабів споживання окремих видів товарно-матеріальних цінностей, дані вченні пропонують визначити відносний рівень запасів в днях, який визначається як:

З = ( О х D ) / Ов (1)

де, З – запаси, дн; О – залишок на дату балансу за відповідною статтею матеріальних оборотних засобів; D – число днів у звітному періоді; Ов – оборот за витратою окремого виду засобів за звітний період.

Для оцінки структури запасів товарно-матеріальних цінностей Крамаренко Г.О. та Чорна О.Є., пропонують розрахувати коефіцієнт накопичення, який визначається як:

К н = (ВЗ + МШП + НВ) / ( ГП + Т) (1)

де, Кн – коефіцієнт накопичення; ВЗ – виробничі запаси, МШП – малоцінні і швидкозношувані предмети; НВ – незавершене будівництво; ГП – готова продукція, Т- товари.

Салига С.Я., Дацій Н.В., Корецька С.О., Нестеренко Н.В., Салига К.С. вважають, що для забезпечення безперебійного виробничого процесу і реалізації продукції запаси повинні бути оптимальними. На їх думку відволікання коштів у зайві запаси – одна з основних причин нестійкого фінансового становища. Основна увага у їх дослідженні фінансового аналізу запасів приділяється оптимізації розміру запасів, а з ростом середнього розміру запасів збільшується й витрати по зберіганню [2].

Вони запронопонували модель управління запасами, виходячи із якої запропонована наступна формула оптимально партії замовлення:

EOQ = (2)

де, EOQ (Economic Order Quantity) - розмір оптимальної партії замовлення; F – витрати з розміщення й виконнная одного замовлення, грн.; D – річна потреба в запасах, о.; H – витрати на зберігання одиниці виробничих запасів.

Ю.С. Цал – Цалко у своїх дослідженнях фінансового аналізу запасів, наводить розрахунок таких показників як: використання виробничих запасів, що формують матеріальні витрати; надходження виробничих запасів, що формують їх залишки; формування незавершеного виробництва [3].

Тарасенко Н.В., Вагнер І.М. рахують, що фінансовий стан підприємства суттєво залежить від стану та структури виробничих запасів. У ході аналізу, вони пропонують дати оцінку : відповідності фактичних залишків виробничих запасів; структури запасів; динаміки виробничих запасів; забезпеченості підприємства виробничими запасами; роботі працівників відділів постачання та менеджменту щодо удосконалення управляння виробничими запасами. Тарасенко Н.В.. Вагнер І.М. пропонують розрахувати EOQ (Найекономічніший обсяг замовлень). На їх думку першочерговим завдання аналізу в цій сфері – визначення та зведення до мінімуму всіх виді витрат, що виникають у зв’язку із закупівлею товарно-матеріальних запасів і підтримання їх оптимальних обсягів. Наступними етапи аналізу являється оцінка зміни складу та структури виробничих запасів та оцінка змін наявності не ходових, залежаних матеріальних цінностей, та забезпечення виробничих запасів власними джерелами фінансування. [4].

Мних Є.В. Барабаш Н.С. аналізуючи наявність, склад і структуру запасів, враховують те, що вони повинні бути оптимальними. Для досягнення цієї оптимальності, на їх думку, треба зробити обґрунтовані розрахунки потреби у запасах, гало годити стабільні договірні зв’язки з партнерами, які успішно виконують свої договірні зобов’язання, забезпечити належну організацію виробничого процесу, тощо. Для оцінки надлишку чи запасів, фактичний запас порівнюють з нормативним і визначають відхилення. Нормативну потребу виробничих запасів можна визначити за наступною формулою:

Н вз = Н з х Од (5)

де, Н з – норматив запасу виробничих запасів у днях; О д – одноденне витрачання виробничих запасів, грн.

Власюк Н.І. пропонує в ході аналізу дати оцінку стану виробничих запасів. Аналіз стану виробничих запасів починають з перевірки відповідності фактичних залишків їх плановій потребі Для цього фактичні залишки за окремими видами виробничих запасів порівнюють з плановими нормами, перерахованими на фактичний випуск продукції.

Аналіз джерел дав змогу згрупувати вчення щодо фінансового аналізу виробничих запасів. Так, Тарасенко Н.В.. Вагнер І.М. та Салига С.Я., Дацій Н.В., Корецька С.О., Нестеренко Н.В., Салига К.С. в фінансовому аналізі виробничих запасів сси лаються на зарубіжні джерела, вони пропонують розраховувати EOQ.

Крамаренко Г.О. та Чорна О.Є. основну увагу приділяють вивченню величини і структури запасів.

Слід відзначити, що більшість авторів у своїх дослідженнях намагались запропонувати методику оптимального використання виробничих запасів, що є доречним та доцільним у системі управління підприємством. Але, на нашу думку, вітчизняним вченим слід приділяти більш значну увагу фінансовому аналізу виробничих запасів.

Науковий керівник: к.е.н., доц. Іванченкова Л.В.

Література:

1. Крамаренко Г.О. Фінансовий аналіз: підручник/ Г.О. Крамаренко. – К:ЦУЛ, 2008. – 392 с.

2. Салила С.Я. Фінансовий аналіз: підручник / C.Я Салига, Н.В. Дацій, С.О. Корецька та ін.];Гуманітарний університет Запорізький інститут держ. та муніцип. управ. – К.: Центр навчальної літератури, 2006.-210 с.

3. Цал-Цалко Ю.С. Фінансовий аналіз: підручник / Ю.С. Цал-Цалко. – Київ: ЦУЛ, 2008. – 566 с.

4. Тарасенко Н.В, Фінансовий аналіз: навчальний посібник / Н.В. Тарасенко. – Львів: «Новий Світ-2000», 2009. – 444 с.

5. Мних Є.В. Фінансовий аналіз: навчальний посібник/Є.В. Мних, Н.С. Барабаш. – К.:КНТЕУ, 2010. – 412 с.

6. Власик Н.І. Фінансовий аналіз: навчальний посібник/ Н.І. Власик. – Львів: «Магнолія 2006», 2010. – 328 с.