Економічні науки /2. Економіка підприємства

Ляк’янчук Н. С.

Вінницький торговельно-економічний інститут КНТЕУ, Україна

Особливості класифікації грошових потоків підприємства в системі стратегічного управління

Грошові потоки є складною та багатоплановою економічною категорією, що використовуються як інструмент оцінки, засіб платежу та заощадження, є ресурсом та результатом діяльності підприємства, обумовлюють його поточне та майбутнє фінансове положення. Необхідність стратегічного управління грошовими потоками пояснюється важливістю перспективного врахування змін ринкового середовища та можливостей використання внутрішнього потенціалу. Використовувати зарубіжний досвід, не адаптуючи його до вітчизняних умов неможливо. Тому постає проблема розробки власної системи управління грошовими потоками на основі стратегічного підходу, враховуючи особливості кожного з їх виду, що вимагає побудови відповідної класифікації.

Кожен з авторів, які висвітлювали тему управління, обліку, аналізу, контролю грошових потоків у своїх наукових дослідженнях приділяють увагу їх класифікації з метою уточнення, розширення, удосконалення.

Найбільш повною, на наш погляд, є класифікація, запропонована І.О. Бланком, що виокремлює 19 ознак класифікації грошових потоків. Також свій вклад у розвиток класифікації грошових потоків внесли науковці В.М. Вареник, О.С. Височан, А.В. Гриліцька, Г.В. Ковальчук, Л.О. Лігоненко, Н.В. Перловська, В.В. Сопко, Р.М. Циган, Л.М. Шик, В.В. Ясишена. Проблеми фінансової стратегії підприємства розглядають також І.О. Бланк, Г.В. Ситник, О.В. Корольова-Казанська, С.В. Герчанівська та ін.

Проте особливості класифікації грошових потоків з метою стратегічного управління не досліджувані, тим більше врахування галузевої специфіки водного транспорту в управлінні грошовими потоками зовсім не висвітлено в літературі. Проблема удосконалення класифікації грошових потоків підприємства обумовлена рядом причин, серед яких обмеженість інформаційного забезпечення аналізу та управління, яке спирається на дані бухгалтерського обліку і не враховує економічної характеристики окремих видів потоків грошових коштів. Потребує виділення основних класифікаційних груп і ознак грошових потоків з метою забезпечення їх ефективного управління у стратегічному аспекті.

Поняття «грошовий потік підприємства» являється агрегованим і включає в себе численні види таких потоків, що обслуговують господарську діяльність. З метою аналізу грошових потоків підприємства необхідними виявляються їх класифікація та систематизація термінології. Проф. В.В. Сопко виділяє дві ознаки класифікації грошових коштів: за призначенням: кошти для обороту (оборотні) та для спеціального призначення (необоротні); за місцем зберігання: грошові кошти в банку, касі підприємства, у підзвітних осіб, у контрагентів (видані аванси), вкладені у еквіваленти, цінні папери тощо.

В подальшому ця класифікація була розширена і доповнена ще двома ознаками: за видами валют: національна та іноземна валюти; за джерелами надходження: власні, запозичені та залучені.

Перловська Н.В. на основі дослідження системи моніторингу грошових потоків вносить пропозиції удосконалення їх класифікації шляхом групування за такими ознаками: достатність, збалансованість, зворотність, забезпеченість, відтворення, відповідність, ефективність.

Ковальчук Г.В. у своїй роботі обґрунтовує необхідність класифікації грошових потоків за пріоритетністю здійснення, що дозволяє розмежувати пріоритетний, обов’язковий та другорядний грошові потоки, обсяги та склад яких індивідуальні для кожного підприємства і визначаються стратегічними цілями його діяльності на ринку [3].

Циган Р.М. пропонує удосконалити класифікацію грошових потоків шляхом виділення за ознакою організаційно-правової форми господарювання поряд з традиційним консолідованого та внутрішнього (трансферного) грошового потоку, посилаючись на актуальність процесів глобалізації та необхідність складання консолідованої звітності, що в цілому має практичну цінність, особливо для корпоративного управління і потребує подальших досліджень.

Височан О.С. пропонує доповнити існуючі класифікації грошових коштів шляхом виділення таких ознак: обмеженість у напрямках використання (грошові кошти без обмежень у напрямках використання, грошові кошти з обмеженнями у напрямках використання); місце зберігання (грошові кошти у касі підприємства (установи, організації), грошові кошти на рахунках у банку, грошові кошти на мікропроцесорі смарт-карток або карток зі збережуваною вартістю, грошові кошти в пам’яті ЕОМ на жорстких дисках). Також автор пропонує розширену класифікацію еквівалентів грошових коштів [4]. Відповідно до методики бухгалтерського обліку та важливості з точки зору управління першою відправною класифікаційною ознакою прийнято напрямок руху грошових потоків, за яким виділяють вхідний (позитивний) грошовий потік – обсяг надходження коштів, що формує доходи підприємства; та вихідний (негативний) – обсяги їх витрачання, що прямо чи опосередковано відображає витрати підприємства.

За формою грошових активів, що використовуються:

• Готівковий грошовий потік – це частина сукупного грошового потоку, яка обслуговується готівкою;

• Безготівковий потік – обслуговується безготівковими розрахунками;

• Еквівалентів грошових коштів – відображає використання короткострокових високоліквідних субститутів грошових коштів. За видом валюти, що використовується:

• Грошовий потік в національній валюті – в гривні;

• Грошовий потік в іноземній валюті – в іншій, ніж національна валюта. Залежно від виду господарської діяльності виділяють:

- Грошовий потік від операційної (комерційної) діяльності;

- Грошовий потік від інвестиційної діяльності;

- Грошовий потік від фінансової діяльності.

За методом обчислення або як зазначають інші автори вартісним складом грошові потоки поділяють на:

1) Валовий грошовий потік – загальний обсяг руху коштів;

2) Чистий грошовий потік – представляє собою зміну наявних грошових коштів за період і визначається як різниця між залишком коштів на кінець та початок періоду або надходженням та витрачанням коштів за період, що аналізується.

Залежно від пріоритетності (черговості) здійснення платежів:

1) Стратегічний грошовий потік представляє систему грошових видатків, які найбільшим чином забезпечують реалізацію стратегії підприємства;

2) Обов’язковий грошовий потік – обов’язкові виплати, які підприємство повинно здійснити в першочерговому порядку для запобігання фінансових негараздів та продовження нормального функціонування (податки, борги);

3) Другорядні грошові потоки – видатки коштів, які можуть бути відкладені з точки зору стратегічних потреб або у разі неспроможності здійснення без прямих втрат для підприємства (штрафи, пеня).

Іноді їх ще поділяють за строковістю і черговістю, а також на фінансові і дискреційні. За тривалістю формування (періодом часу):короткостроковий грошовий потік – це такий його вид, за яким період від моменту надходження чи витрачання коштів до повного їх завершення не перевищує одного року; довгостроковий грошовий потік – формування більше року. За методом оцінки в часу: поточні та майбутні.

Література:

1. Косова Т. Амортизація як інвестиційний ресурс підприємства / Т. Косова // Актуальні проблеми економіки. – 2003. – №9. – С.157-166.

2. Костюченко Л. В. Дослідження використання транспортними компаніями розвинених країн світу інформаційних технологій в галузі забезпечення / Л. В. Костюченко // Економіка & держава. – 2006. – №7. – С.46-48.

3. Мазаракі А. А. Торговельне підприємство: стратегія, політика, конкурентоспроможність : монографія / А. А. Мазаракі, Д. М. Пшеслінський, І. В. Смолін. – К. : КНТЕУ, 2010. – 384 с.

4. Організація виробництва на підприємствах харчової промисловості : підручник / Т. Л. Мостенська, І. А. Бойко, І. М. Болотіна та ін. – кер. кол. авт. і наук. ред. д.е.н., проф. Т. Л. Мостенської. – К. : Кондор, 2012. – 492 с.

5. Парнюк В. О. Про головні напрями реформування амортизаційної політики / В. О. Парнюк // Фінанси України. – 2006. – №9. – С.93-104.