Экономические науки/2. Банки и банковская система

Бохуа А.К., Коляков М.А.

Российский экономический университет им. Г.В. Плеханова, Россия

Анализ риска ликвидности в банковской системе РФ

В современных кризисных условиях все большее значение для всей финансовой системы Российской Федерации приобретает анализ риска ликвидности. В данной статье авторами предлагается рассмотреть понятие «ликвидность банка», представить классификацию банковских активов по степени ликвидности, а также рассмотреть 3 обязательных норматива ликвидности Банка России и проанализировать риски ликвидности крупнейшего системно значимого банка РФ (ПАО Сбербанк).

Понятие «ликвидность банка» достаточно многогранно, но наиболее полное его определение представляется как способность банка обеспечить полное и своевременное исполнение своих обязательств. Недостаток ликвидности приводит к полной или частичной неплатежеспособности финансового учреждения, а чрезмерная ликвидность приводит к негативному влиянию на финансовый результат банка. Таким образом, ликвидность для банка определяет его жизнеспособность.

Для мировой финансовой системы риск ликвидности представляет особый интерес в связи с кризисными явлениями 2008-2011 годов. Кризис заставил переосмыслить текущие рисковые стандарты во всем мире; основные результаты этой работы изложены в виде стандартов Базельского комитета по банковскому надзору (Базель III), представленного Банком Международных Расчетов (BIS). Именно эти стандарты во многом определили понимание финансовых рисков в методологиях Банка России (в т.ч. и финансовых рисков).

На момент окончания I квартала 2015 года Банком России были определены следующие обязательные нормативы ликвидности.

Норматив	Название	Предельные значения
Н2	Норматив мгновенной ликвидности	≥ 15 %
Н3	Норматив текущей ликвидности	≥ 50 %
Н4	Норматив долгосрочной ликвидности	≥ 120 %

Таблица 1. Нормативы Ликвидности Банка России

Под нормативом мгновенной ликвидности понимается регулирования риска потери банком ликвидности в течение одного операционного дня, текущей ликвидности – 30 календарных дней, долгосрочной ликвидности – размещение средств в долгосрочные активы.

С начала 2016 года Банком России был введен базельский норматив краткосрочной ликвидности, который будет повышаться на 10% ежегодно до 2019 года (стартовое значение – 70%). Данное требование распространяется на все системно значимые финансовые организации в РФ.

Рассмотрим виды активов по степени ликвидности, классификация которых соответствует приведенным выше стандартам и методологиям.

Под первоклассными ликвидными активами понимаются денежные средства на корреспондентских счетах, а также государственные ценные бумаги. Корпоративные ценные бумаги (для продажи), а также межбанковские кредиты представляют собой высоколиквидные активы. Низколиквидные активы представлены в портфеле банка в виде краткосрочных ссуд физическим и юридическим лицам, а также факторинговыми операциями; сюда же относятся лизинг, долгосрочные ссуды. И последняя категория – неликвидные активы – представлена зданиями и сооружениями на балансе финансовой организации, а также просроченными ссудами.

В практической части данной статьи предлагается проанализировать риски мгновенной ликвидности крупнейшего системно значимого банка (ПАО Сбербанк). Анализ проведен по данным балансовой отчетности за период с 1 апреля 2016 года по 1 октября 2016 года.

Агрегаты, млн.руб.	01.08.16	01.09.16	01.10.16
Валюта баланса	161541873	168189480	174310251
Высоко ликвидные активы (ЛАМ)	2784826	2622548	2796315
Высоко ликвидные активы-нетто (ЛАМН)	2466374	2372673	2426659
Текущие ликвидные активы (ЛАТ)	4719885	4579939	4722012
Текущие ликвидные активы-нетто (ЛАТН)	3287414	3251918	3264725
Средства клиентов	17076865	16859557	16776488
Средства других банков	964354	957794	1038734
Выпущенные ценные бумаги	650895	639974	641834
Капитал	2813544	2875020	2933298
Прибыль	274976	322788	376650

Таблица 2. Агрегаты ПАО Сбербанк

За рассматриваемый период в структуре рисков краткосрочной (мгновенной и однодневной) ликвидности преобладал Риск средств физических лиц, который в среднем составлял 107868955 тыс. руб. (3,7% от мгновенных ликвидных активов(ЛАМ) и 3,6% от однодневных ликвидных активов (ЛАО)). На последнюю отчетную дату его величина равна 110045911 тыс. руб. (3,9% от ЛАМ и 3,9% от ЛАО).

На втором месте по величине в структуре рисков краткосрочной ликвидности находится Риск клиентских средств до востребования, который в среднем составлял 90239994 тыс. руб. (3,1% от ЛАМ и 3,0% от ЛАО). На последнюю отчетную дату его величина равна 83617610 тыс. руб. (3,0% от ЛАМ и 3,0% от ЛАО).

На третьем месте находится МБК привлеченные до 1 дня, который в среднем составлял 68701437 тыс. руб. (2,3% от ЛАМ и 2,3% от ЛАО). На последнюю отчетную дату его величина равна 149016552 тыс. руб. (5,3% от ЛАМ и 5,3% от ЛАО).

Среднее значение мгновенных ликвидных активов равно 2949312313 тыс.руб, а мгновенных ликвидных активов-нетто 2664773942 тыс. руб., что составляет 1,8% от валюты баланса. Среднее значение однодневных ликвидных активов равно 2962494476 тыс.руб, а однодневных ликвидных активов-нетто 2677956106 тыс. руб., что составляет 1,8% от валюты баланса. Разница между мгновенными ликвидными активами и мгновенными ликвидными активами-нетто, представляет собой совокупный выявленный риск, который проецируется на краткосрочную (мгновенную и однодневную) ликвидность банка. На последнюю отчетную дату совокупный выявленный риск краткосрочной ликвидности составляет 369655712 тыс. руб. (13,2% от ЛАМ и 13,2% от ЛАО). За весь рассматриваемый период банк характеризовался положительными значениями мгновенных ликвидных активов-нетто.

Таким образом, средний уровень риска мгновенной ликвидности в норме, поскольку не превышает 124% от средней величины мгновенных ликвидных активов. За последний месяц уровень риска мгновенной ликвидности также в норме, поскольку не превышает 124% от величины мгновенных ликвидных активов.

Средний уровень риска краткосрочной ликвидности в норме, поскольку не превышает 124% от средней величины однодневных ликвидных активов. За последний месяц уровень риска краткосрочной ликвидности в норме, поскольку не превышает 124% от величины однодневных ликвидных активов.

Отдельно стоит отметить, что банк работает с прибылью: 376649,5 млн руб. (или 12,8% в структуре капитала).

Таким образом, крупнейшее финансовое учреждение РФ работает весьма эффективно в контексте управления рисками ликвидности. Внедрение нормативов и, как следствие, повышение уровня финансовой ответственности банковской системы является важнейшим шагом с точки зрения стабилизации российских финансов в кризисных условиях. Более того, это способствует росту доверия к банкам со стороны населения, что в условиях ограничений на долгосрочное финансирование позволяет работать с внутренним предложением капитала.

Литература:

1. «Сбербанк» - Акционерам и инвесторам [Электронный ресурс] // http://www.sberbank.com/ru/investor-relations?utm_source=dot_ru