Шайдуллина Ч.Р., Быканова К.А., к.т.н., доцент Шарипов Р.Р.

Елабужский институт (филиал) ФГАОУ ВПО «Казанский (Приволжский) федеральный университет, КАИ им.А.Н.Туполева, Россия

Золотой стандарт и современность

Данная статья посвящена изучению проблем золотого стандарта в мировой валютной системе. Анализируются причины низкой эффективности российской валютной и денежно-кредитной политики. Сформулированы рекомендации для перехода к золотому рублю.

Исследование проведено при финансовой поддержке Российского гуманитарного научного фонда и Правительства Республики Татарстан в рамках гранта на тему: «Исследование инвестиционной привлекательности региона в контексте повышения его экономической безопасности» (№ проекта 14-12-16002/15).

В условиях распространения давления со стороны США и других стран Запада на остальные регионы все чаще можно услышать мнения об отказе от доллара и переходе к валютной системе, основанной на золоте. Россия в этом вопросе действует вполне планомерно, сотрудничая в первую очередь с Китаем, Бразилией, Индией и Южной Африкой.В настоящее время слабость рубля подрывает российскую экономику и заставляет Банк России повышать ставки для защиты валюты.

Золотой стандарт - это монетарная система, в которой за основную единицу расчёта принято определённое стандартизированное количество золота. Золотой стандарт лежит в основе формирования курсов валют на мировом рынке. Он отличается от всех остальных видов наличием активного обращения золотых монет внутри государства, а также существованием непосредственной обязанности каждой державы реализовывать свободно такие монеты.

Важно отметить, что при золотослитковом стандарте необходимости в реализации монет нет, что говорит также об отсутствии свободной их чеканки. В то же время, обязательства государственной власти в сфере денежной политики заключается в реализации золотых слитков. Золотодевизный стандарт подразумевает полное отсутствие в обороте золота в любых его формах. Обмен в таком случае осуществляется в пределах двух национальных валют, одна из которых обеспечена существующим золотым стандартом, а вторая, соответственно, — нет.

Возможность возврата к золотому стандарту остается, пожалуй, одним из самых актуальных и обсуждаемых вопросов. Многие эксперты дискутируют по поводу необходимости и возможности возврата к золотому стандарту. Уровень развития нынешней мировой экономики требует от стран наличия значительного объёма денежных средств. Изо дня в день, у современных государств возникает потребность в денежных средствах: для погашения внешних задолженностей, для обеспечения обязательств, для реализации внутренней социальной политики и т.д. Современная финансовая и денежная система делает невозможным возврат к золотому стандарту.

Неожиданное решение России не использовать золотовалютные резервы страны в период стремительного падения рубля в начале декабря 2014 года указывает на амбициозный подход к золотовалютным операциям. В конце января Международный валютный фонд заявил, что за период с апреля по декабрь 2014 года Россия приобрела 20.73 тонн золота.

Россия не является страной-должником, уровень долга относительно ВВП достаточно низок, и большая часть внешнего долга - это корпоративная задолженность. На физическое золото приходится 10% золотовалютных резервов РФ. Предварительные цифры указывают, что дефицит госбюджета РФ составляет 10 млрд. долл. - менее 1% ВВП. Уровень бедности снизился с 35% в 2001 году до 10% в 2010 году, и, по прогнозам, к 2020 году доля среднего класса в составе населения достигнет 86%.Отсюда видно, что стандарт по обмену рубля на золото может существовать весьма долго и успешно при условии бюджетной дисциплины и умеренной кредитной экспансии.

Россия сильно зависит от нефтяного экспорта, это главный источник пополнения бюджета. Судя по техническим показателям, что цена на нефть будет падать - до 20 долларов за баррель. Это означает, что доходы России сократятся в половину. Это все только усиливает монетарную привлекательность золота. Учитывая, что на экспорт нефти наряду с остальными энергоресурсами приходится 45% ВВП РФ, ослабление рубля продолжится. Недавняя дестабилизация финансовой системы привела к разорению банков, инфляция угрожающе выросла, и к концу 2015 года может достичь 10%. И поскольку Россия в будущем останется экономикой, зависимой от экспорта ресурсов, пожалуй, только переход на золото может укрепить рубль, даже если это ограничит доступность российской валюты.

Покупая так много золота, страна, в частности, гарантирует, что у неё имеется достаточно денег в обращении на случай подобной фундаментальной трансформации. С точки зрения восстановления международного престижа после шока, связанного с падением цен на нефть, переход на золотой обменный стандарт позволит России выглядеть более надёжным и добросовестным торговым партнером.

Переход на золотой стандарт приведет к первому крупному расколу в мировом монетарном порядке. Китай, вероятно, последует примеру России. Вместе с тем, это может привести к сильной инфляции в США, поскольку никому не нужные доллары буду переправляться обратно через Атлантику – самый страшный кошмар ФРС.

"Золотой стандарт может оказаться политически привлекательным, трансформировав рубль в грозную валюту и существенно сократив отток капитала" - полагает Энрико Коломбатто, профессор экономики итальянского университета в Турине.

Переход на золотой стандарт, по сути, является антидолларовой политикой, поэтому спекуляции о реакции США поднимают вопрос о том, приведёт ли это к расширению мировых валютных войн. Запад заинтересован в том, чтобы Россия оставалась отчужденной в региональном и военном смыслах, не говоря уж о том, чтобы удерживать её в поле влияния ФРС, ЕЦБ и Банка Англии.

Хотя золотой стандарт и может быть целесообразным, наша странасомневается в возможном рассмотрении его введения (за исключением случая серьёзного финансового кризиса, возможно, связанного с существенной волатильной инфляцией).

Таким образом, необходимо повысить устойчивость рубля путем постепенного, планомерного перехода в экспортных расчетах на рубль. Также необходимо стараться реализовать элементы золотого стандарта. Например, при экспортных расчетах в национальной валюте обеспечением таких сделок может служить количество генерируемой электроэнергии в стране или объем интеллектуальной собственности. Тем не менее необходимо параллельно развивать все факторы экономической безопасности такие как конкуренция, предпринимательство, наука, образование, социальная сфера, производство.

Литература:

1. Алмазова О.Л., Дубоносов Л.А. Золото и валюта: прошлое и настоящее. - М.: Финансы и статистика, 2011. 456 с.

2. Бабаев Б.Д. Экономика. Иваново: Изд-во Ивановский государственный университет, 2012. 341 с.

3. Планирует ли Россия осуществлять переход к золотому рублю? // MFD.RU URL: http://mfd.ru/news/view/?id=1960285 (дата обращения: 28.10.2015).

4. Васильев В.Л., Туктарова Э.М. Сбалансированная система показателей и уровни экономической безопасности // Науковедение, – №4(23), – июль – август, – 2014, – http://naukovedenie.ru