Вакарёв А.А.
МОУ «Волжский институт экономики,
педагогики и права»
МЕХАНИЗМЫ ВЛИЯНИЯ ЧРЕЗВЫЧАЙНЫХ СИТУАЦИЙ НА РЕГИОНАЛЬНЫЕ РЫНКИ
Высокая
степень влияния чрезвычайных ситуаций (ЧС) на экономику
административно-территориальных образований не ограничивается непосредственным
выбытием основных и оборотных средств, но затрагивает такие важные составляющие
рыночные элементы как потребление, уровень доходов населения, ставку процента,
инфляцию и другие. С позиции экономического управления в ЧС именно эти элементы
являются теми аспектами, на которые возможно прямое и косвенное воздействие в
целях вывода экономики пострадавших регионов из кризисных условий. При этом
задача ставится таким образом, чтобы выработать методы такого использования
рыночных механизмов, чтобы сделать выход из ЧС минимально коротким и требующим
оправданно малых затрат.
Региональные
рынки представляют собой комплексную систему и могут рассматриваться как
совокупность рыночных образований различного типа, цель которой – обеспечение
эффективного развития и функционирования регионального воспроизводственного
процесса, воспроизводства орудий, предметов труда и рабочей силы. В этой связи
воздействие ЧС может рассматриваться в разрезе следующих типов рынков:
-
потребительский рынок;
-
рынок труда;
-
рынок недвижимости и земли;
-
рынок кредитно-финансовых ресурсов и ценных бумаг;
-
рынок инвестиций;
-
рынок инноваций;
-
информационный рынок;
-
рынок природных ресурсов;
-
аграрный рынок;
-
другие рынки.
В
этом ракурсе вопрос влияния ЧС на региональный рынок может быть представлен как
нарушение взаимодействия между этими рынками, а также между региональным и
международным рынком, что в ещё большей степени нарушает эффективный процесс
воспроизводства на данной территории.
В
общем виде изменения на потребительском рынке согласно подходам теоретической
экономики могут быть представлены на основе классической модели AD AS[1]. Применительно
к влиянию ЧС на региональный рынок она должна строиться исходя из следующего
порядка событий, имея ввиду, что влияние ЧС носит неценовой характер:
-
сокращение предложения вследствие нанесения ущерба производственным объектам
региона, что приводит сдвижку кривой агрегированного предложения (AS) влево;
-
рост совокупного потребления в целях восстановления пострадавших объектов и возмещения
полученного ущерба. Это должно характеризоваться сдвижкой кривой AD вправо.
Рис.
1. – Схема поведения кривых AS AD после возникновения ЧС
где P - уровень цен
регионального рынка;
Q – количество
товаров регионального рынка;
AS –
агрегированное предложение до возникновения ЧС;
AS` -
агрегированное предложение после возникновения ЧС;
AD –
агрегированный спрос до возникновения ЧС;
AD` -
агрегированный спрос после возникновения ЧС;
p1 – равновесная
рыночная цена до возникновения ЧС;
p2 – равновесная
рыночная цена после возникновения ЧС (можно обратить внимание на её рост);
q1 – равновесное
количество проданных товаров до возникновения ЧС;
q2 – равновесное
количество проданных товаров после возникновения ЧС (следует обратить внимание
на возрастание количества проданных товаров);
В
целом данная модель наглядно демонстрирует значительный рост уровня цен, что
является наиболее существенным фактором, который должен учитываться при
организации жизнеобеспечения населения пострадавших регионов и восстановления
пострадавших объектов. При этом общий рост уровня цен бывает результатом роста
цен на товары первой необходимости, продукты питания, медикаменты, строительные
материалы и энергоносители. В то же время, как правило, падают цены на товары
роскоши, за счет продажи которых население пытается решить свои материальные
проблемы.
Влияние
на рынок труда целесообразно рассмотреть в краткосрочном и долгосрочном
периодах[2]. Это
важно вследствие того, что его состояние с течением времени в значительной мере
изменяется.
Так,
для краткосрочного периода в качестве исходного события можно выделить
сокращение потребности в рабочей силе в результате разрушения экономических
объектов. Это на графике иллюстрируется сдвижкой кривой спроса на труд влево.
Рис.
2. – Изменение спроса на рабочую силу на рынке труда после возникновения ЧС
где W – уровень
заработной платы;
Q – количество
рабочей силы;
S – предложение
рабочей силы;
D – спрос на
рабочую силу;
w1 – равновесная
заработная плата до возникновения ЧС;
w2 – равновесная
заработная плата после возникновения ЧС (можно обратить внимание на её
снижение);
q1 – равновесное
количество проданных товаров до возникновения ЧС;
q2 – равновесное
количество проданных товаров после возникновения ЧС (следует
Основным
выводом данной модели можно отметить сокращение спроса на труд в краткосрочном
периоде, что приводит к уменьшению уровня заработной платы в регионе,
подвергшемся воздействию ЧС.
Для
характеристики долгосрочного периода важно отметить, что развитие событий в нем
во многом зависит от того, будут ли изысканы средства для его восстановления.
Если нет, то ситуация останется аналогичной краткосрочному периоду. Если же да,
то можно выделить предположение что инвестирование в восстановление
пострадавшего региона приводит к росту потребности в рабочей силе, а,
следовательно, и к росту уровня заработной платы, всё это иллюстрируется
сдвижкой кривой D вправо.
Рис.
3. – Изменения спроса на рабочую силу на рынке труда после начала
финансирования восстановительных работ в зоне ЧС
Таким
образом, показано, что в ходе восстановительных работ при надлежащем их
финансировании увеличивается уровень заработной платы работников, что приводит
к росту потребления и обеспечивает экономический подъем в пострадавшем регионе.
Характеризуя
данные изменения важно отметить, что как экономический спад, так и подъем во
многом определяются действием мультипликаторов в значительной мере усиливающих
конечный эффект.
Влияние
ЧС на рынок недвижимости, как правило, приводит к резкому падению цен на неё.
Это, как и в случае рынка потребительских товаров является следствием
сокращения спроса. Ситуация дополнительно усугубляется ещё и тем, что
значительная часть недвижимости в пострадавших районах получает полное или
частичное разрушение.
Падение
спроса, как показывает практика, во многом обусловлено миграционными процессами
из зон ЧС. Фобии и неуверенность побуждают наиболее активную и мобильную часть
населения покидать пострадавшие территории, в особенности, если не обозначены
перспективы значительных инвестиционных вливаний в восстановление и
экономическую реабилитацию пострадавших районов. Наиболее ярким примером этому
может служить массовая миграция русскоязычного населения в Россию из республик
бывшего СССР. Данная категория граждан в этих республиках традиционно
представляла слой технической интеллигенции, а также высококвалифицированных
специалистов, отличаясь по отношению к коренному населению более высоким
уровнем жизни и повышенной мобильностью. В этой связи важным мотивационным
фактором миграции выступало осознание
того, что без существенной экономической помощи России во вновь образованных
странах насупит глубокий и длительный экономический кризис, который обусловит невостребованность на рынке труда их знаний и опыта.
Следует
подчеркнуть, что практика пока не показала ни одного примера, когда даже
вследствие значительных инвестиционных вливаний в зонах ЧС уровень цен на
недвижимость превысил бы тот, который был до ЧС с учетом объективного
систематического роста цен на неё. В значительной мере это вызывается тем, что
физические и юридические лица не стремятся её приобретать в зонах бывших ЧС
из-за опасения их повторов. Это отчасти справедливо, так как имеется множество
примеров, когда восстановление пострадавших объектов начиналось на том же самом
месте, где они находились до катастрофы. Но сама катастрофа возникала из-за
того, что место это было изначально не пригодно, и объект возводился на нем по
недосмотру или в результате недостаточной изученности места его дислокации.
Так, причиной Ленинаканского землетрясения во многом
явилось то, что на глубине порядка 40 м под городом залегала глиняная подушка,
которая в результате резонанса на 2-3 балла усилила колебания. Это и привело к
разрушениям. После аварийно-спасательных работ специалисты рекомендовали
восстанавливать город в 10 км от первоначального места, где грунт базируется на
прочном скальном фундаменте, но их рекомендации остались не услышанными, и
город был возведен на старом месте. Можно с уверенностью сказать, что рано или
поздно катастрофа повторится.
Особый
интерес вызывает исследование изменений рынка после ЧС с позиций его денежного
насыщения и инвестиций. Это сделать целесообразно на основе изучения поведения
модели IS LM[3] (инвестиции –
сбережения, предпочтение ликвидности – деньги), которая является моделью
товарно-денежного равновесия, позволяющая выявить экономические факторы,
определяющую функцию совокупного спроса. Рассмотрение данной модели особенно
важно, поскольку она может показать изменения после начала финансирования
восстановительных работ и осуществления инвестиций в развитие пострадавших
районов. При этом также следует исходить из разницы поведения в краткосрочном и
долгосрочном периодах.
Исходными
положениями поведения модели IS LM для
краткосрочного периода являются следующими:
-
значительный рост спроса на продукты питания, товары первой необходимости,
медикаменты в результате ЧС, приводящий кривую IS к сдвижке вправо;
- ограниченность денежных ресурсов у населения
и экономических агентов, приводящий к сдвижке влево.
Рис.
4. – Изменение состояния модели IS LM после возникновения ЧС
где R – ставка
процента;
Y – выпуск,
доход;
IS – кривая
равновесия на товарном рынке до возникновения ЧС;
IS`- кривая
равновесия на товарном рынке после возникновения ЧС
LM – кривая
равновесия на денежном рынке до возникновения ЧС;
LM` - кривая
равновесия на денежном рынке после возникновения ЧС;
r1 – равновесная
ставка процента до возникновения ЧС;
r2 – равновесная
ставка процента после возникновения ЧС (необходимо обратить внимание на её
возрастание);
y1 – равновесный
доход до возникновения ЧС;
y2 – равновесный
доход после возникновения ЧС.
IS – кривая
равновесия на товарном рынке. Она представляет собой геометрическое место
точек, характеризующих все комбинации Y и R, которые одновременно удовлетворяют тождеству дохода,
функциям потребления, инвестиций и чистого экспорта. Во всех точках кривой IS соблюдается
равенство инвестиций и сбережений;
LM - кривая
равновесия на денежном рынке, которая фиксирует все комбинации Y и R, которые
удовлетворяют функции спроса на деньги при заданной Центральным Банком величине
денежного предложения. Во всех точках кривой LM спрос на деньги равен их предложению;
Как
видно из графика оба данных процесса в значительной мере обуславливают рост
ставки процента, которая является одним из важнейших факторов доступности
кредитов в целях развития экономической деятельности. Её увеличение
препятствует экономическому возрождению, тем самым, усугубляя и без того
тяжелое экономическое положение.
Для
анализа долгосрочного периода можно выдвинуть следующие предположения:
-
прямые финансовые и инвестиционные вливания из централизованных источников
приводят к денежному насыщению, которое обуславливает сдвижку кривой LM вправо;
-
потребности населения и экономических агентов в товарах первой необходимости,
продуктах питания, строительных материалах и медикаментах остаются прежними, то
есть кривая IS не изменяет
своего положения.
Рис.
5. – Изменение модели IS LM после начала
финансирования восстановительных работ
где LM – равновесие на
денежном рынке до начала государственного инвестирования восстановления и
реабилитации экономики после воздействия ЧС;
LM` - равновесие
на денежном рынке после начала государственного инвестирования восстановления и
реабилитации экономики после воздействия ЧС;
r1 – равновесная
ставка процента до начала государственного инвестирования восстановления и
реабилитации экономики после воздействия ЧС;
r2 - равновесная
ставка процента после начала государственного инвестирования восстановления и
реабилитации экономики после воздействия ЧС (следует обратить внимание на
снижение ставки процента);
y1 – равновесный
доход до начала государственного инвестирования восстановления и реабилитации
экономики после воздействия ЧС;
y2 - равновесный
доход начала государственного
инвестирования восстановления и реабилитации экономики после воздействия ЧС
(можно отметить увеличение доходов рыночных агентов).
Как
видно из графика сдвижка кривой LM приводит к падению ставки процента, что создаёт более
привлекательную предпринимательскую среду. С современных рыночных позиций это
может рассматриваться как главный фактор активизации экономической жизни, что
является одним из наиболее важных условий для восстановления разрушенного
хозяйства, его реабилитации и развития.
Совокупное
влияние на экономику региона наиболее зримо иллюстрируется на основе модели Кейнсианского креста[4].
Влияние ЧС на данной модели иллюстрируется сдвижкой кривой GDP вниз.
Рис.
6. – Изменение схемы Кейнсианского креста после
возникновения ЧС
где E – совокупные
расходы
GDP – внутренний валовый продукт до возникновения ЧС;
GDP` – внутренний валовый продукт после возникновения ЧС;
Y- выпуск, доход;
C – потребление;
I – инвестиции;
G –
государственные расходы;
Xn – чистый экспорт;
При
этом явно наблюдается сокращение и расходов и доходов, как производственных,
так и потребительских.
Изменение
ситуации в классических традициях кейнсианской модели
видится в увеличении государственных расходов.
Рис.
7. – Изменение схемы Кейнсианского креста после
начала финансирования восстановительных работ из государственных источников
где GDP – валовый внутренний продукт до начала государственного
финансирования восстановления и реабилитации экономики пострадавших районов;
GDP` – валовый внутренний продукт после начала государственного
финансирования восстановления и реабилитации экономики пострадавших районов;
∆G – сумма
государственного финансирования восстановления и реабилитации экономики
пострадавших районов;
∆GDP – прирост
внутреннего валового продукта после начала государственного финансирования
восстановления и реабилитации экономики пострадавших районов.
При
этом соотношение прироста валового регионального продукта в зависимости от
централизованных государственных ассигнований в теории определяется
мультипликатором государственных расходов[5].
∆GDP = ∆G x mg
где mg – мультипликатор государственных расходов.
Таким
образом, можно наглядно увидеть увеличение потребления за счет прямых
финансовых вливаний. Более того, на основе кейнсианского
подхода можно прийти к твердому выводу, что вывод экономики из ЧС должен
базироваться на прямых финансовых вливаниях из государственных источников.
Примерно
то же утверждает и так, называемая «жесткая чикагская школа экономики»,
основателем которой явился великий американский экономист М.Фридман. Согласно
её выводам лучшим способом добиться экономического подъема является
осуществление крупных инвестиций из государственных источников в заранее
определенный экономический объект, с последующим жестким контролем расходования
данных средств. Правильность данных подходов наиболее ярко подтвердилась в
период так, называемой «рейганомики» (1978-1986 гг.)
и в результате так, называемого «чилийского экономического чуда» (начиная с
конца 70-х гг.).
Значительный
интерес представляет определение вопроса, какой из факторов с экономических
позиций в наибольшей мере оказывает влияние на размер потребления, рост
которого в условиях рынка является основой вывода экономики пострадавших
регионов из кризиса. В этой связи весьма примечательно, что по отношению к
воздействию ЧС на экономику региона в экономической теории его можно
рассматривать с двух позиций:
-
позиция классической экономической теории;
-
позиция кейнсианской теории[6];
Исходя
из представлений классической экономической теории, которая гласит, что уровень
совокупных расходов всегда будет достаточен для закупки продукции и что любые
изменения условий не позволят выйти рынку из равновесия вследствие
автоматического изменения уровня заработной платы, цены, рыночной ставки
процента и т.д., можно сделать вывод, что вмешательство государства не столь уж
необходимо. Рынок сам решит многие проблемы имея механизм саморегулирования.
Причем подобный механизм наилучшим образом обеспечивает рациональность.
Согласно классической теории основным фактором, определяющим динамику
инвестиций и сбережений является ставка процента.
В Кейнсианской же модели оспаривается существование подобного
механизма саморегулирования. В период Великой депрессии Дж. Кейнс
пришел к выводу, что в реальной жизни наблюдается несоответствие планов
инвестиций и сбережений, которые осуществляются разными экономическими
агентами: фирмами и домашними хозяйствами. В этой связи, по теории Дж. Кейнса не ставка процента, а величина располагаемого дохода
домашних хозяйств имеет основную роль в динамике потребления и сбережений.
Стоя
на той или иной позиции можно делать выводы об адресности
прямых финансовых вливаний из государственного бюджета. То ли это будут фирмы,
то ли население. С позиций теории Дж. Кейнса
ассигнования средств непосредственно населению эффективнее, чем инвестиции в
предприятия. Это можно объяснить тем, что от населения они всё равно
относительно быстро через покупку товаров попадут в распоряжение предприятий,
при этом заработает механизм мультипликации и другие рыночные механизмы. В
целом всё это должно позволить значительно быстрее выйти из кризисной ситуации
и наладить нормальную жизнь и экономическую обстановку.
Говоря
о влиянии ЧС на экономику региона необходимо сказать о факторах её устойчивости
в условиях рынка, среди которых можно выделить следующие:
-
значительные запасы мощности действующих предприятий, которые могут быть легко
задействованы для наращивания объемов производства практически в любой момент
времени;
-
высока мобильность товарных потоков, с помощью которых можно легко наладить
товарные поставки в пострадавшие районы из непострадавших;
-
высокая доля теневого сектора в отечественной экономике, который по существу
представляет собой дополнительные мощности, способные к увеличению
производства. По расчетам акад. РАН В.И. Днилова-Даниляна
и чл. корр. РАН Н.Ф. Глазовского, проводимым в 1996
г. теневая экономика России практически равна официальной, поэтому её влияние
будет весьма существенным;
-
традиционно высокий уровень выживаемости отечественного населения, являющийся
результатом прошедших войн, всеобщего дефицита и экономических катаклизмов.
Данные
факторы весьма существенно могут снизить влияние ЧС, если оно относительно
небольших масштабов, но при этом в значительной мере изменяется конкурентная
ситуация и возникает новая система отношений, в которой пострадавшим
предприятиям вновь приходится отвоёвывать себе позиции.
Весьма
важным аспектом влияния ЧС на экономику является развитие инфляционных процессов.
Данные процессы возникают практически неизбежно и согласно кривой Филипса[7] могут
рассматриваться в целом как положительный фактор, так как инфляция
противодействует безработице.
Однако,
как показывает практика, в экономике возможны ситуации «необычно интенсивного
роста, как инфляции, так и безработицы. Это прямо противоположно выводам, к
которым приводит нас кривая Филипса»[8].
Данная ситуация трактуется как экономический шок. «Если назначение фирмами
более высоких цен не сопровождается соответствующими мерами правительства по
расширению денежной массы и сокращению налогов, то будет иметь место
стагфляция, то есть повышение темпов инфляции при одновременном сокращении
выпуска продукции и росте безработицы»[9].
Кроме того, отечественный опыт имеет свидетельство того, что несмотря на весьма
развитые инфляционные процессы в начале 90-х годов ВВП РФ сократился на порядка
60 %, инфляция только по официальным данным достигала 20% трудоспособного
населения. Иногда инфляционные изменения происходят, как опять же показывает
отечественная практика, в течение относительно длительного времени на
постоянной или поэтапной основе, когда инфляция не даёт результатов и
приходится всё более и более её развивать. Для этого родился термин
инфляционной спирали. Из факторов влияния ЧС на экономику региона этот является
наиболее тяжелым, способным влиять на общее экономическое положение страны.
В
экономической теории по этому поводу отмечается «подобно болезни, инфляция
может иметь различные проявления, в соответствии с серьезностью недуга: низкая
(ползущая) инфляция, галопирующая инфляция и гиперинфляция.»[10].
Ползущая
инфляция характеризуется постепенным и предсказуемым ростом цен. Такая инфляция
определяется годовым темпом роста, выраженным однозначным числом. Когда цены
относительно стабильны и люди доверяют деньгам. Они охотно пользуются ими,
поскольку денежные знаки будут иметь ту же ценность через несколько месяцев или
даже через год, что и в настоящий момент. Люди заключают долгосрочные
контракты, проводя расчеты в денежной форме, поскольку уверены в том, что
относительные цены на товары, которые они покупают и продают, сохранятся на том
же уровне.
Галопирующая
инфляция – это инфляция, темпы роста которой выражаются двух- или трехзначным
числом, от 20 до 200 %. Как только галопирующая инфляция превращается в
устойчивую тенденцию, в экономике происходят серьезные изменения. В этот период
большинство контрактов заключаются с учетом индекса цен или выражается в
какой-либо иностранной валюте, например долларах. В таких условиях деньги
быстро теряют свою ценность, и люди хранят при себе лишь минимальную сумму
денег, необходимую для текущих расходов.
Гиперинфляция
представляет собой самую тяжелую стадию инфляции. Она со всей наглядностью
демонстрирует разрушительный эффект для экономики.
Эффективное
управление инфляционными процессами во многом зависит от использования
институциональных механизмов экономического развития. Там где удается создать
адекватную институциональную базу перераспределения «многие существовавшие
ранее мифы оказываются несостоятельными. Раньше было распространено мнение, что
обычные акции служат надежной защитой от инфляции, однако в последнее время
цены на акции повышаются пропорционально инфляции. Многие полагали также, что
при инфляции в самом невыгодном положении оказываются вдовы и сироты, однако
сегодня они получают пенсии, которые индексируются в соответствии с индексом
потребительских цен, то есть оказываются защищенными таким образом от инфляции,
потому что предназначенные для выплаты суммы растут автоматически по мере роста
ИПЦ. Кроме того, процентные ставки поднимаются и опускаются соответственно
рыночным процентным ставкам на многие виды долговых обязательств (подобных
закладным «с плавающей процентной ставкой»), поэтому неожиданная инфляция
теперь не столь выгодна для должников и не так опасна для кредиторов»[11].
Обобщая
все вышеизложенные факторы влияния на экономику можно отметить, что в
совокупности их можно представить как факторы влияния на конкурентоспособность
региона. М. Портер по этому поводу отмечал: «Конкурентоспособность – вот чем в
первую очередь озабочены правительства и промышленные круги любой страны»[12]. В
настоящее время конкурентная борьба носит корпоративный характер, что означает,
что конкурируют не отдельные фирмы, а кластеры, которые можно рассматривать как
совокупность взаимосвязанных предприятий с учетом существующих отношений между
ними.
Характеризуя
влияние ЧС на корпоративную конкурентоспособность региональной экономики можно
отметить, что она в современных условиях, прежде всего, связывается с её
производительностью. При этом «основной вопрос экономического развития связан с
тем, как создать условия для быстрого и устойчивого роста производительности.
Производительность страны – это сумма производительностей всех работающих в ней
компаний. Производительность и процветание региона зависят не от того, в каких
отраслях конкурируют компании, а от того, как они конкурируют»[13].
Воздействие ЧС в этом смысле приводит к резкому сокращению данной
производительности.
Конкурентоспособность
и производительность региона в значительной мере определяются его потенциалом,
который складывается из следующих составляющих:
-
человеческий потенциал (стоимость рабочей силы и затраты на её воспроизводство,
интеллектуальной, культурное и профессиональное совершенствование);
-
природно-ресурсный потенциал (сумма натуральных оценок наличия, разведки,
добычи, запасов и использования основных видов ископаемых богатств, земельных,
водных и лесных ресурсов);
-
научно-технический потенциал (сеть организаций, которая осуществляет научные
исследования и опытно-конструкторские разработки, расходы на научные
исследования и разработки, кадры науки, интеллектуальная собственность);
-
финансовый потенциал (структура доходов и расходов регионального бюджета,
инвестиционная привлекательность, система налогообложения, рынок ценных бумаг).
С
этой точки зрения влияние ЧС можно рассматривать как нанесение ущерба этим
составляющим. В противоположность этому в научной литературе под устойчивостью
понимается «устойчивость национальной экономической системы к эндогенным и
экзогенным шокам экономического и политического происхождения, проявляющуюся в
её способности нейтрализовать потенциальные источники негативных шоков и
минимизировать ущерб, связанный с реально произошедшими шоками»[14].
Рынок
является гибкой самонастраивающейся системой позволяющей порою с минимальным
приложением сил за счет своих мультипликативных эффектов достигать высоких
результатов. Уяснение механизмов влияния ЧС на рыночные отношения должны
позволить выработать наиболее эффективные методы их использования. В общем виде
это будет способствовать разработке и реализации решений по определению общих
объемов направляемых средств, а также по их оптимальному распределению между
пострадавшими рыночными субъектами.
[1] Самуэльсон, Пол, Э., Нордхаус, Вильям, Д. Экономика.: Пер.
с англ.: 16-е изд. – М.: Издательский дом «Вильямс», 2000. - с. 353
[2] Самуэльсон, Пол, Э., Нордхаус, Вильям, Д. Экономика.: Пер. с англ.: 16-е изд. –
М.: Издательский дом «Вильямс», 2000. - с.
510
[3] Агапова Т.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика. – 3-е изд. / Под общей
редакцией д.э.н., профессора А.В. Сидоровича. – М.:
МГУ им. М.В. Ломоносова, издательство «Дело и Сервис», 2000 - с. 173
[4] Агапова Т.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика. – 3-е изд. / Под общей редакцией
д.э.н., профессора А.В. Сидоровича. – М.: МГУ им.
М.В. Ломоносова, издательство «Дело и Сервис», 2000 - с. 95
[5] Агапова Т.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика. – 3-е изд. / Под общей
редакцией д.э.н., профессора А.В. Сидоровича. – М.:
МГУ им. М.В. Ломоносова, издательство «Дело и Сервис», 2000 - с. 111
[6] Агапова Т.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика. – 3-е изд. / Под общей
редакцией д.э.н., профессора А.В. Сидоровича. – М.:
МГУ им. М.В. Ломоносова, издательство «Дело и Сервис», 2000 - с. 88-89
[7] Агапова Т.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика. – 3-е изд. / Под общей
редакцией д.э.н., профессора А.В. Сидоровича. – М.:
МГУ им. М.В. Ломоносова, издательство «Дело и Сервис», 2000 - с. 54
[8] Фишер С., Дорнбуш Р., Шмалензи
Р. Экономика. Академия народного хозяйства при правительстве Российской
Федерации. М.: Дело. 2002. – с. 617
[9] Фишер С., Дорнбуш Р., Шмалензи
Р. Экономика. Академия народного хозяйства при правительстве Российской
Федерации. М.: Дело. 2002. – с. 617
[10] Самуэльсон, Пол, Э., Нордхаус, Вильям, Д. Экономика.: Пер.
с англ.: 16-е изд. – М.: Издательский дом «Вильямс», 2000. – с. 518
[11] Самуэльсон, Пол, Э., Нордхаус, Вильям, Д. Экономика.: Пер.
с англ.: 16-е изд. – М.: Издательский дом «Вильямс», 2000. – с. 521
[12] Портер М. Международная конкуренция / Пер. с англ. под ред. В.Д. Щетинина.
– М.: Международные отношения, 1993. – 134 с.
[13] Портер Майкл. Японская экономическая
модель: Может ли Япония конкурировать?/ Майкл Портер, Хиротака
Текеути, Марико Сакакибара; Пер. с англ. – М.: Альпина
Бизнес Букс, 2005. – с. 146
[14] Афонцев С.А. Дискуссионные проблемы концепции национальной экономической
безопасности // Россия XXI. 2001. № 2.